未登記公司代操美股 台中男無罪逆轉判1年

加入為 Google 偏好來源

將 Yahoo 設為首選來源，在 Google 上查看更多我們的精彩報導

台中市一名余姓男子先後成立2間資產管理公司，只是他並未辦理分公司登記，民國91年間私自接下英姓女子委託負責代操美股，前後收取近6000萬台幣報酬，結果卻釀成鉅額虧損，英女發現後氣得提告，一審依違反《證券投資信託及顧問法》處1年徒刑，併科罰金120萬，二審則逆轉改判無罪，不過更一審則維持一審見解，駁回上訴。

據判決書指出，余男為2間資本管理公司負責人，但均未辦理分公司登記，也不是經金融監督管理委員會許可的機構，但余男91年6月透過朋友認識英女，雙方簽下合約，約定由英女將資金匯入美國券商帳戶，余男代操買賣美股，若期末價值超過約定年化成長率，余男可抽取超額利潤的20％。

余男91年至109年間，累計收取高達6000萬台幣報酬，結果英女發現有鉅額虧損，憤而報警提告，台中地院一審時，余男稱僅獲得英女有限授權，只能進行下單買賣，無法掌控帳戶內款項匯出、匯入，也不會接觸到款券交割，不是全權委託投資，另外《證券投資信託及顧問法》於93年生效，該法施行前的行為應屬不罰。

不過法官審酌，余男實質掌控帳戶並決定交易標的，已構成全權委託投資，依《證券投資信託及顧問法》處1年徒刑，併科罰金120萬，台中高分院二審時，合議庭改認定英女未信託移轉資產，余男確實無完整投資決策權改判無罪。

全案上訴到最高法院，法官認定余男即便不是全權委託，其行為仍可能涉犯非法經營證券投資顧問業務，於是撤銷發回，更一審近日審結，案情再度逆轉，認原一審事實認定與用法並無違誤，駁回檢方與余男上訴，維持1年徒刑，併科罰金120萬，仍可上訴。

【看原文連結】